רשות המסים מהדקת הביקורת על שומות בקשר לעסקאות "סקנדרי" (secondary) – מעתה כל שומה תחייב אישור מראש מהחטיבה המקצועית

ביום 26.7.2026 הוציא מנהל רשות המסים, שי אהרונוביץ, מכתב לפקידי השומה וסגניהם תחת הכותרת "הסדרת הטיפול וקביעת מדיניות אחידה בעסקאות סקנדרי (Secondary)" – להורדת המכתב לחץ כאן.

רקע והקשר

עסקת סקנדרי היא מכירה של מניות או זכויות קיימות בחברה פרטית לצד שלישי – בדרך כלל על ידי מייסדים, עובדים או עובדים לשעבר. להבדיל מגיוס הון רגיל, שבו החברה מנפיקה מניות חדשות והכסף זורם אליה, בעסקת סקנדרי לא נכנס כסף לקופת החברה: התמורה עוברת ישירות מהמוכר לקונה, והחברה משמשת בעיקר כגורם מאשר ורושם. עסקאות אלו הפכו בשנים האחרנות לכלי מרכזי ליצירת נזילות עבור מי שמחזיק במניות של חברה שאינה נסחרת בבורסה.

הבעיה שהמסמך מתמודד איתה היא חוסר אחידות. בעסקאות מסוג זה עולות סוגיות מס מורכבות, ובראשן שאלת סיווג ההכנסה – האם מדובר ברווח הון (מכירת נכס) או בהכנסה פירותית מעבודה, שאלה שההבדל בין תשובותיה הוא הבדל של עשרות אחוזים בשיעור המס. נגזרת מכך גם שאלת חובת ניכוי המס במקור. משרדי השומה השונים נקטו עמדות שונת, והתוצאה הייתה חוסר ודאות עבור ענף ההייטק.

מה נקבע

רשות המסים מודיעה כי החטיבה המקצועית מתעתדת לפרסם בחודשים הקרובים חוזר מקיף בנושא היבטי המס בעסקאות סקנדרי.

עד לפרסומו נקבעו שלוש הנחיות מחייבות לפקידי השומה:

1. בכל מקרה שבו מתעתד פקיד השומה לערוך שומה הנוגעת לעסקת סיקנדרי – בהסכם, שלא בהסכם או בצו, ולרבות שומת ניכויים (שומה המוטלת על המשלם בגין מס שהיה עליו לנכות במקור) – חלה חובה לפנות בכתב לסמנכ"ל הבכיר לעניינים מקצועיים ולקבל את אישורו.

2.הפנייה תיעשה זמן סביר מראש ותכלול תיאור תמציתי של העובדות, הסוגיה המשפטית והנימוקים לשומה.

3. ההוראה אינה גורעת מחובת ההיוועצות עם הרפרנט משפטי לפני הוצאת צווים.

נציין כי נקבע במכתב כי ההנחיות חלות מיום פרסום המכתב.

האמור אינו יעוץ מקצועי ואינו מחליף יעוץ ספציפי ומהווה אך ורק מידע כללי. ניתן לפנות למשרדינו ליעוץ מקצועי ספציפי.